安德森•霍洛維茨基的合伙人與企業(yè)家會(huì)面時(shí)，如果遲到就要罰款。這是公司2009年創(chuàng)立時(shí)定下的規(guī)定。參加會(huì)議時(shí)每遲到1分鐘罰款10美元，此舉旨在強(qiáng)調(diào)安德森•霍洛維茨基的一個(gè)理念：尊重企業(yè)家。安德森•霍洛維茨基公司希望在企業(yè)創(chuàng)業(yè)之時(shí)能提供資助。目前，安德森•霍洛維茨基已經(jīng)融資超過(guò)27億美元，投資過(guò)Facebook、Skype、Groupon、Instagram，它已經(jīng)成為門洛帕克(Menlo Park)市的沙丘路(Sand Hill Road)最有影響力的風(fēng)投。
下面是采訪實(shí)錄：
讓創(chuàng)始人成為CEO
《財(cái)富》：在硅谷，大家都說(shuō)企業(yè)家和VC不是好伙伴，你們既是企業(yè)家又是VC，在開始創(chuàng)辦VC公司之前，你們幾次運(yùn)營(yíng)過(guò)企業(yè)。我的第一個(gè)問(wèn)題要問(wèn)馬克•安德森，為什么你這么熱衷于成為一名VC?
安德森：這個(gè)問(wèn)題的答案其實(shí)很個(gè)人化，到了職業(yè)生涯的某個(gè)階段，幫助企業(yè)家比成為企業(yè)家更讓人滿足。從客觀層面來(lái)說(shuō)，我們看到了創(chuàng)辦VC公司的機(jī)會(huì)，我們熟悉風(fēng)投已經(jīng)15年了，盡管我們不曾進(jìn)入過(guò)VC，但我們實(shí)際上已經(jīng)理解如何當(dāng)好VC，且是這些產(chǎn)品的消費(fèi)者。
《財(cái)富》：看來(lái)你們與其它VC有明顯的不同，能具體解釋下嗎?
霍洛維茨：好的。我們有幾個(gè)不同的主要理念。首先，創(chuàng)始人是最好的CEO人選?？纯茨切┱嬲玫钠髽I(yè)，它們大多由創(chuàng)始人運(yùn)營(yíng)。我們認(rèn)為這樣肯定是有原因的，創(chuàng)始人是企業(yè)家，他有專業(yè)知識(shí)，守承諾，有激情，這些極難植入到企業(yè)中。在創(chuàng)建風(fēng)投公司之前，我們不是要用職業(yè)CEO替換創(chuàng)始人，而是要培育創(chuàng)始人，告訴他如何當(dāng)CEO，讓他成為CEO。確定之后，許多事也隨之改變：首先就是合伙人需要有運(yùn)營(yíng)公司的經(jīng)驗(yàn)。
《財(cái)富》：你的意思是說(shuō)VC和創(chuàng)始人是伙伴?
霍洛維茨：是投資合伙伙伴。如果有人進(jìn)入公司董事會(huì)，你要當(dāng)CEO，這個(gè)人如果知道如何當(dāng)CEO就會(huì)有幫助，因?yàn)樗案蛇^(guò)。這對(duì)培育創(chuàng)始人的技能有幫助。還有一個(gè)問(wèn)題，職業(yè)CEO有強(qiáng)大的網(wǎng)絡(luò)，他們了解媒體、客戶、高管，可以將這些人引入企業(yè)。我們要為企業(yè)建立硅谷人才網(wǎng)，當(dāng)創(chuàng)始人進(jìn)入，我們可以向他提供網(wǎng)絡(luò)，比任何職業(yè)CEO的網(wǎng)絡(luò)都好。這兩個(gè)問(wèn)題的不同會(huì)導(dǎo)致企業(yè)的結(jié)果完全不同。
尊敬的三家企業(yè)
《財(cái)富》：人們可能會(huì)有點(diǎn)意外，聽起來(lái)你們像是一家專業(yè)服務(wù)公司，模式完全不同的專業(yè)服務(wù)公司，是一家人才機(jī)構(gòu)，可以這樣理解嗎?
霍洛維茨：我們?cè)鴧⒖歼^(guò)三家企業(yè)。第一家是精英人才經(jīng)紀(jì)代理公司(Creative Artists Agency)，也就是CAA，在1975年到1990年間，CAA用很短的時(shí)間誕生并成為市場(chǎng)領(lǐng)導(dǎo)者，當(dāng)時(shí)這個(gè)市場(chǎng)已經(jīng)存在80年了。CAA的聯(lián)合創(chuàng)始人邁克爾•奧維茨(Michael Ovitz)是我們的朋友，他成就非凡，我們從他那學(xué)到不少東西。還有兩家公司，一家是Allen & Company，它擁有連續(xù)運(yùn)營(yíng)模式。實(shí)際上它從19世紀(jì)20年代起就存在了。
《財(cái)富》：它是一家精品投行。
霍洛維茨：是的，是精品投行(經(jīng)營(yíng)某一特定業(yè)務(wù)或?yàn)槟骋惶囟ㄐ袠I(yè)提供投資服務(wù)的銀行)。它換過(guò)幾代領(lǐng)導(dǎo)，戰(zhàn)略不斷演進(jìn)，但它的文化、運(yùn)營(yíng)方式、價(jià)值一直延續(xù)，這種延續(xù)是驚人的，尤其是在華爾街風(fēng)云變幻的局勢(shì)中更難見。我們與它有過(guò)密切的合作，非常尊敬他們。我們欣賞的第三家公司是摩根大通(JP Morgan)，19世紀(jì)10和20年代，它在美國(guó)的金融業(yè)發(fā)展歷史中扮演了重要角色。
《財(cái)富》：摩根大通文化有哪些獨(dú)特之處讓你感興趣?
霍洛維茨：摩根大通的模式已經(jīng)融入到文化之中，實(shí)際上一些大型企業(yè)也將模式帶到今天，它們認(rèn)為一流的業(yè)務(wù)要用一流的方法來(lái)做。摩根本人也曾在美國(guó)參議院前說(shuō)過(guò)，對(duì)于任何人來(lái)說(shuō)有多少抵押品并不重要，重要的是人的人品。他認(rèn)為自己業(yè)務(wù)是人的業(yè)務(wù)，要與盡可能好的人共事，要尋找最有道德的人，這使得摩根大通擁有這些特點(diǎn)。
VC不景氣
《財(cái)富》：有一點(diǎn)我沒(méi)有很好地理解，至少在過(guò)去10年，甚至更長(zhǎng)的時(shí)間，VC產(chǎn)業(yè)并不是一個(gè)景氣的產(chǎn)業(yè)。大多的VC企業(yè)表現(xiàn)并不好。是不是這樣?如果是，為什么會(huì)這樣?
霍洛維茨：VC產(chǎn)業(yè)不只是過(guò)去10年不景氣，實(shí)際上，整個(gè)行業(yè)都不好。所有好的風(fēng)險(xiǎn)投資家都說(shuō)，他是學(xué)了前人的經(jīng)驗(yàn)才成功的。實(shí)際上風(fēng)險(xiǎn)投資不是資產(chǎn)種類，也不是一個(gè)產(chǎn)業(yè)。只有少量企業(yè)向VC尋求資金。看看每年獲得資金的好企業(yè)家實(shí)際上數(shù)量并不多。看看風(fēng)投歷史，前五大企業(yè)的回報(bào)是相當(dāng)穩(wěn)定的，但事實(shí)并非如此，回報(bào)無(wú)法在幾十年內(nèi)保持一致。但做VC不是為了投資，而為了與最好的企業(yè)家共事。這是長(zhǎng)期存活并獲得回報(bào)的關(guān)鍵。最終，風(fēng)投的所有回報(bào)又流向少數(shù)公司，這樣的事一年一年重復(fù)。
《財(cái)富》：安德森•霍洛維茨基金能夠?yàn)閯?chuàng)業(yè)者提供哪些幫助呢?你們非常善于銷售自己，但除了提供資金之外，你們還能提供其他一系列咨詢服務(wù)，以幫助創(chuàng)業(yè)者成為一個(gè)出色的企業(yè)家，是這樣么?
安德森：你說(shuō)的非常正確，這是我們從CAA模式中學(xué)到的方法。現(xiàn)在，安德森•霍洛維茨基金團(tuán)隊(duì)成員已經(jīng)達(dá)到70人，不過(guò)其中只有7個(gè)人是普通合伙人(general partners)。
成員
《財(cái)富》：你所說(shuō)的普通合伙人(主要是指股權(quán)投資基金的管理機(jī)構(gòu)或自然人，對(duì)合伙企業(yè)債務(wù)承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任，英文簡(jiǎn)稱GP)就是投資者么?
安德森：普通合伙人就是真正的投資伙伴，這種投資伙伴在安德森•霍洛維茨基金只有7個(gè)人。除去負(fù)責(zé)行政管理和后勤的人員之外，我們的基金團(tuán)隊(duì)有45名專業(yè)操作人員，當(dāng)然，他們也不屬于普通合伙人。安德森•霍洛維茨基金在VC領(lǐng)域是比較特殊的，因?yàn)榇蠖鄶?shù)風(fēng)投公司只有4至5名專業(yè)操作人員，而我們擁有45名。
我們將這45名專業(yè)操作人員分為5個(gè)不同的團(tuán)隊(duì)，這些團(tuán)隊(duì)最重要的工作就是協(xié)助創(chuàng)業(yè)者，幫助他們招聘高管和工程師。此外，這些團(tuán)隊(duì)還要安排初創(chuàng)企業(yè)與行業(yè)內(nèi)的大企業(yè)會(huì)面，以更好的開拓市場(chǎng)。為了實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，我們制作了1200多份簡(jiǎn)報(bào)，主要收集財(cái)富500強(qiáng)企業(yè)的管理團(tuán)隊(duì)信息，并隨時(shí)準(zhǔn)備向他們推薦優(yōu)秀的初創(chuàng)企業(yè)。當(dāng)然，市場(chǎng)營(yíng)銷也非常重要，我們會(huì)將初創(chuàng)企業(yè)的信息發(fā)布出去，以引起外界的關(guān)注。我們還需要幫助初創(chuàng)企業(yè)規(guī)劃好公司的發(fā)展戰(zhàn)略，比如籌措資金，推動(dòng)IPO，解決金融問(wèn)題等。這些問(wèn)題全部都將由我們的專業(yè)操作人員來(lái)幫助創(chuàng)業(yè)者一起解決。
可以這么說(shuō)，只要初創(chuàng)企業(yè)選擇安德森•霍洛維茨基金，那么我們不只是會(huì)向公司董事會(huì)派出一名普通合伙人，還會(huì)向他們提供一支專業(yè)的團(tuán)隊(duì)，幫助初創(chuàng)企業(yè)解決他們面臨的問(wèn)題，甚至幫助他們?yōu)榭赡苊媾R的風(fēng)險(xiǎn)做好準(zhǔn)備。
《財(cái)富》：這聽起來(lái)非常美妙。從現(xiàn)實(shí)情況來(lái)看，你們聘請(qǐng)這45名專業(yè)操作人員肯定代價(jià)不菲，這筆支出絕對(duì)是安德森•霍洛維茨基金成本中最大的一塊。為了確保這些專業(yè)操作人員團(tuán)隊(duì)運(yùn)轉(zhuǎn)順利，你們的投資就必須產(chǎn)生回報(bào)。是這樣理解么?
霍洛維茨：你說(shuō)的非常正確。我們從CAA公司借鑒了這種模式，但從實(shí)施的效果來(lái)看，這種模式似乎更適合安德森•霍洛維茨基金。在CAA公司，他們打造了一個(gè)全新的平臺(tái)，而為了建立這個(gè)平臺(tái)，經(jīng)紀(jì)人在最開始的幾年是沒(méi)有任何報(bào)酬的，他們必須想辦法從演藝明星、導(dǎo)演、編劇那里獲得資金來(lái)建立這個(gè)平臺(tái)。
但在安德森•霍洛維茨基金，我們獲得收益的方式主要分為兩種，其一是工資和業(yè)務(wù)運(yùn)作的成本，另外則是投資產(chǎn)生的回報(bào)。這是我們與CAA公司不一樣的地方。所以，在安德森•霍洛維茨基金創(chuàng)立初期，我和安德森是沒(méi)有任何工資的，這一點(diǎn)我們模仿了CAA公司。我們將資金利用起來(lái)打造了一個(gè)平臺(tái)，即便現(xiàn)在安德森•霍洛維茨基金已經(jīng)運(yùn)轉(zhuǎn)非常順利了，我們支付給普通合伙人的工資也遠(yuǎn)低于市場(chǎng)平均水平，不過(guò)，我們支付給投資搭檔的收益卻遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于市場(chǎng)平均水平。在我看來(lái)，這是一種對(duì)等的激勵(lì)方式。
投資領(lǐng)域
《財(cái)富》：從現(xiàn)在的情況來(lái)看，安德森•霍洛維茨基金投資的對(duì)象主要集中在硅谷，你們唯一的辦公地點(diǎn)也設(shè)在硅谷，這是不是意味著你們打算一直將投資范圍集中在硅谷?或者這只是你們暫時(shí)的戰(zhàn)略?
安德森：目前，我們投資的對(duì)象主要是具有硅谷風(fēng)格的科技初創(chuàng)企業(yè)，這些企業(yè)基本都集中在硅谷。我們并沒(méi)有將范圍局限在硅谷，只要遇到合適的科技初創(chuàng)企業(yè)，我們就會(huì)進(jìn)行投資，而不會(huì)關(guān)注這家企業(yè)在哪里。在這一問(wèn)題上，我們主要考慮兩大因素，其一是大多數(shù)比較優(yōu)秀的科技初創(chuàng)企業(yè)都集中在硅谷，硅谷未來(lái)還將誕生更多優(yōu)秀的科技企業(yè)，而從更大的范圍來(lái)看，這些企業(yè)主要集中在美國(guó)。另外一個(gè)因素是，只設(shè)立一個(gè)辦公樓將更有利于公司文化共享，也更能激發(fā)團(tuán)隊(duì)的斗志。所以，安德森•霍洛維茨基金的員工每天基本都在硅谷辦公。我認(rèn)為，和大型跨國(guó)企業(yè)的視頻會(huì)議相比，這種方式能夠幫助安德森•霍洛維茨基金更好地進(jìn)行思考。
《財(cái)富》：你曾表示過(guò)對(duì)某些領(lǐng)域充滿興趣，但對(duì)另一些行業(yè)則不感興趣，能具體說(shuō)一下么?
霍洛維茨：事實(shí)上，我們只對(duì)自己了解的領(lǐng)域感興趣，這也是安德森•霍洛維茨基金最基本的投資原則。在我們看來(lái)，如果你想投資某個(gè)行業(yè)，那么你必須擁有豐富的經(jīng)驗(yàn)。就像讓你去指導(dǎo)一名CEO，你也必須的擁有當(dāng)CEO的經(jīng)驗(yàn)才行。在進(jìn)行投資時(shí)也一樣，你只有對(duì)某一個(gè)領(lǐng)域非常了解了才能進(jìn)行投資。
安德森•霍洛維茨基金擁有計(jì)算機(jī)科學(xué)的背景，所以我們?cè)谶@一領(lǐng)域投資的也比較多。在軟件領(lǐng)域，或者說(shuō)以軟件為核心知識(shí)產(chǎn)權(quán)的行業(yè)，安德森•霍洛維茨基金都會(huì)非常感興趣。當(dāng)一家公司僅僅是涉及了與軟件有關(guān)的業(yè)務(wù)，但并不將其作為核心業(yè)務(wù)，那么我們是不會(huì)對(duì)其進(jìn)行投資的。我們非常擅長(zhǎng)在計(jì)算機(jī)行業(yè)進(jìn)行投資，因?yàn)槲覀兞私猱a(chǎn)品的更新?lián)Q代周期，也認(rèn)識(shí)這個(gè)領(lǐng)域的所有精英人物。我們從未對(duì)生物科學(xué)或清潔能源領(lǐng)域進(jìn)行投資，這是因?yàn)榘驳律?bull;霍洛維茨基金并不擅長(zhǎng)材料科學(xué)，而在計(jì)算機(jī)科學(xué)領(lǐng)域，安德森•霍洛維茨基金能夠憑借多年累積的經(jīng)驗(yàn)大膽的進(jìn)行投資。
《財(cái)富》：你的意思是不是說(shuō)，正是因?yàn)槟銈儍扇耸怯?jì)算機(jī)科學(xué)家，所以你們才會(huì)對(duì)計(jì)算機(jī)領(lǐng)域進(jìn)行投資，這正是因?yàn)檫@一因素，你們并沒(méi)有考慮引進(jìn)一位清潔能源專家或生物材料專家，以將投資范圍擴(kuò)大至其他領(lǐng)域。要知道，其他的風(fēng)險(xiǎn)投資公司已經(jīng)在這么做，他們不斷的將各行業(yè)頂尖人才吸納進(jìn)公司。
安德森：從VC的發(fā)展歷史來(lái)看，確實(shí)許多優(yōu)秀的風(fēng)投公司都在多個(gè)領(lǐng)域進(jìn)行了投資。這些團(tuán)隊(duì)建立了數(shù)字團(tuán)隊(duì)、信息技術(shù)團(tuán)隊(duì)，此外還有清潔能源團(tuán)隊(duì)和生物材料團(tuán)隊(duì)，但當(dāng)他們開會(huì)進(jìn)行討論時(shí)，爭(zhēng)議就充滿了多個(gè)領(lǐng)域，有時(shí)候他們認(rèn)為光學(xué)網(wǎng)絡(luò)會(huì)成為熱門，有時(shí)候他們又認(rèn)為某種新藥物的市場(chǎng)前景非常光明。無(wú)論這些風(fēng)投公司的收益如何，他們總是充滿分歧。
但在安德森•霍洛維茨基金，我們的理念是達(dá)成一致。最近我提出一個(gè)新的理念：憑借軟件進(jìn)入各個(gè)領(lǐng)域。因?yàn)閺哪壳暗陌l(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，計(jì)算機(jī)產(chǎn)業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)、智能手機(jī)、軟件、平板電腦等都已經(jīng)發(fā)展到了一個(gè)全新的層次，這意味著以軟件為基礎(chǔ)的初創(chuàng)企業(yè)迎來(lái)了最好的發(fā)展時(shí)機(jī)。所以，以軟件為基礎(chǔ)的初創(chuàng)企業(yè)能夠進(jìn)入農(nóng)業(yè)、金融服務(wù)、教育、房地產(chǎn)等領(lǐng)域。事實(shí)上，安德森•霍洛維茨基金能夠投資的領(lǐng)域是非常廣泛的，因此，我們希望公司內(nèi)部的員工能夠擁有非常深厚的計(jì)算機(jī)科學(xué)背景，這樣將使安德森•霍洛維茨基金能夠從容應(yīng)對(duì)所有這些市場(chǎng)出現(xiàn)的問(wèn)題。
企業(yè)文化：守時(shí)
《財(cái)富》：霍洛維茨先生，最近你曾表示守時(shí)對(duì)安德森•霍洛維茨基金非常重要，這是為什么呢?
霍洛維茨：在我們創(chuàng)建安德森•霍洛維茨基金時(shí)，風(fēng)投公司最讓我們反感的就是他們對(duì)創(chuàng)業(yè)過(guò)程缺乏理解和尊重。我是想告訴我們的員工，創(chuàng)業(yè)者的時(shí)間安排非常緊密，他們承擔(dān)著巨大的壓力，許多人都依賴著他們。盡管風(fēng)投機(jī)構(gòu)的接待人員都會(huì)歡迎創(chuàng)業(yè)者，但當(dāng)創(chuàng)業(yè)者希望與風(fēng)投的合伙人見面時(shí)，卻不得不在外等45分鐘才行。
《財(cái)富》：這是不是因?yàn)楹匣锶硕际谴笕宋?
霍洛維茨：確實(shí)是這樣。這些大人物自以非常了不起，他們會(huì)通過(guò)許多方式來(lái)讓你知道他們的身份有多么重要。當(dāng)他們與創(chuàng)業(yè)者會(huì)談時(shí)，甚至有可能高傲的問(wèn)：你是誰(shuí)，你見面的目的是什么等不尊重對(duì)方的問(wèn)題。
《財(cái)富》：這些我也曾經(jīng)聽說(shuō)過(guò)。
霍洛維茨：我們之所以規(guī)定遲到要罰款，是想讓所有安德森•霍洛維茨基金的員工明白：必須尊重創(chuàng)業(yè)者，尊重事實(shí)。員工必須牢記：是創(chuàng)業(yè)者為我們帶來(lái)了財(cái)富，而不是我們?yōu)閯?chuàng)業(yè)者帶來(lái)來(lái)財(cái)富。所以，我們明確規(guī)定：當(dāng)于創(chuàng)業(yè)者會(huì)面時(shí)，每遲到一分鐘就罰款10美元，遲到5分鐘就罰款50美元。我們希望通過(guò)這一點(diǎn)讓創(chuàng)業(yè)者了解安德森•霍洛維茨基金，知道我們尊重創(chuàng)業(yè)者，而守時(shí)是最基本的一點(diǎn)。
《財(cái)富》：你能透露一下，截至目前最大的罰款金額是多少嗎?
霍洛維茨：安德森•霍洛維茨基金一天因遲到罰款的金額最大是180美元，而我交過(guò)的最大罰款數(shù)額在公司拍第二。
《財(cái)富》：這種企業(yè)文化非常令人欣賞。這意味著安德森•霍洛維茨基金首先確定了自己的文化價(jià)值，然后以這個(gè)為中心制定了各種措施和規(guī)定。這種文化最終也成為了安德森•霍洛維茨基金的象征。
霍洛維茨：你說(shuō)的非常正確。因?yàn)楫?dāng)有人違反了規(guī)定，就必須繳納罰款。最開始的時(shí)候，有人遲到了8分鐘，要交80美元的罰款。他會(huì)抱怨，為自己找理由，并強(qiáng)調(diào)不是故意遲到的。這時(shí)我們會(huì)跟受罰者講為何需要尊重創(chuàng)業(yè)者和他們的時(shí)間。慢慢地，這種企業(yè)文化就建立起來(lái)了。
《財(cái)富》：非常感謝兩位抽空接受我們的財(cái)富，謝謝!
數(shù)字化要一盤棋更要各自為戰(zhàn)
分享到微信 ×
打開微信，點(diǎn)擊底部的“發(fā)現(xiàn)”，
使用“掃一掃”即可將網(wǎng)頁(yè)分享至朋友圈。