如市場(chǎng)預(yù)期,深圳廣電集團(tuán)將向天威視訊注入有線(xiàn)電視資產(chǎn)。停牌2個(gè)多月的天威視訊今日披露資產(chǎn)重組預(yù)案,擬向大股東深圳廣電集團(tuán)等對(duì)象發(fā)行不超過(guò)8500萬(wàn)股,購(gòu)買(mǎi)預(yù)估值13.07億元的有線(xiàn)電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn);本次交易完成后,深圳全市(除蛇口街道辦外)有線(xiàn)電視網(wǎng)絡(luò)將實(shí)現(xiàn)整體上市。
根據(jù)重組預(yù)案,天威視訊本次擬收購(gòu)深圳廣電集團(tuán)、寶安區(qū)國(guó)資委、龍崗區(qū)國(guó)資委及坪山新區(qū)發(fā)財(cái)局所持的天寶存續(xù)公司100%股權(quán)和天隆存續(xù)公司100%股權(quán),標(biāo)的資產(chǎn)預(yù)估值為13.07億元。天威視訊擬以17.25元/股的價(jià)格向上述對(duì)象發(fā)行約7600萬(wàn)股,不超過(guò)8500萬(wàn)股。
資料顯示,天寶公司和天隆公司均從事廣播電視網(wǎng)絡(luò)建設(shè)和廣播電視傳輸業(yè)務(wù)。2011年和2012年1至3月,天寶公司分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入27024 萬(wàn)元、5485 萬(wàn)元,凈利潤(rùn)4837萬(wàn)元、367萬(wàn)元;天隆公司分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入24338 萬(wàn)元、4895萬(wàn)元,凈利潤(rùn)2338萬(wàn)元、561萬(wàn)元。本次交易的重要前提是,天寶公司和天隆公司以派生分立的形式分別設(shè)立西部傳媒和東部傳媒,并將電視臺(tái)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)剝離到新設(shè)公司,從而完成臺(tái)網(wǎng)分離。分立后的天寶存續(xù)公司和天隆存續(xù)公司僅保留寶安區(qū)(不含光明新區(qū))和龍崗區(qū)(含坪山新區(qū))的有線(xiàn)電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)和業(yè)務(wù)。截至目前,分立相關(guān)工作尚在進(jìn)行之中。
作為深圳有線(xiàn)電視業(yè)務(wù)的唯一整合平臺(tái),天威視訊本次收購(gòu)資產(chǎn)在預(yù)期之中。本次交易完成后,天威視訊將完成對(duì)深圳福田區(qū)、羅湖區(qū)、南山區(qū)(不含蛇口街道辦)、鹽田區(qū)、寶安區(qū)(含光明新區(qū))及龍崗區(qū)(含坪山新區(qū))等區(qū)域的有線(xiàn)電視網(wǎng)絡(luò)業(yè)務(wù)整合,形成覆蓋全市(除蛇口街道辦外)的廣播電視寬帶多媒體綜合信息服務(wù)平臺(tái),全面推進(jìn)三網(wǎng)融合新業(yè)務(wù)。
截至2011年末,天威視訊共擁有有線(xiàn)數(shù)字電視用戶(hù)終端數(shù)約114.45萬(wàn)個(gè)。根據(jù)初步統(tǒng)計(jì),截至今年3月31日,天寶公司經(jīng)營(yíng)的寶安地區(qū)(不含光明新區(qū))有58.27萬(wàn)個(gè)有線(xiàn)數(shù)字電視用戶(hù)終端,天隆公司經(jīng)營(yíng)的龍崗地區(qū)(含坪山新區(qū))有51.82萬(wàn)個(gè)有線(xiàn)數(shù)字電視用戶(hù)終端;本次重組將新增110萬(wàn)個(gè)有線(xiàn)數(shù)字電視用戶(hù)終端,大幅提升公司客戶(hù)覆蓋范圍和持續(xù)盈利能力。
根據(jù)初步測(cè)算,天寶存續(xù)公司2012年4至12月、2013年和2014年,預(yù)計(jì)凈利潤(rùn)水平約為2500萬(wàn)元、3900萬(wàn)元和3300萬(wàn)元;天隆存續(xù)公司同期預(yù)計(jì)凈利潤(rùn)水平約為2800萬(wàn)元、2900萬(wàn)元和3500萬(wàn)元。根據(jù)約定,若標(biāo)的資產(chǎn)業(yè)績(jī)未達(dá)標(biāo),資產(chǎn)出售方將以股份進(jìn)行補(bǔ)償。
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